Norbert va acheter Salvesen
Communiqué de Norbert Dentressangle 02/10/2007
Croissance externe : Christian Salvesen
Le Groupe Norbert Dentressangle et le Conseil d’Administration de Christian Salvesen plc annoncent aujourd’hui une offre amicale d’acquisition (Scheme of Arrangement) visant la totalité des actions de Christian Salvesen. L’offre, de 92 pence par action payable en numéraire valorise à 254,4M£ (365,1M€)1 100% des actions de Christian Salvesen.
L’offre porte sur la totalité du capital émis et à émettre de Christian Salvesen à 92 pence par action qui représente une prime de 78,6% par rapport au prix de l’action de Christian Salvesen de 51,5 pence au 24 septembre 2007, dernier jour précédant l’annonce d’une offre possible sur Christian Salvesen, et de 58,0% par rapport au cours moyen de Christian Salvesen sur les 3 mois précédant le 24 septembre 2007, soit 58,2 pence par action. .
La transaction sera financée par une combinaison des disponibilités du groupe et une nouvelle ligne de crédit senior consentie par Société Générale de 225 M€. .
Le Groupe Norbert Dentressangle, ou ses conseils, a reçu un engagement de voter en faveur de la transaction à l’audience du tribunal écossais devant statuer sur le Scheme of Arrangement et à l’assemblée générale extraordinaire de Christian Salvesen, de la part des directeurs de Christian Salvesen, des membres de la famille Salvesen, ainsi que de certains autres actionnaires, qui représentent ensemble environ 23 % des actions de Christian Salvesen. .
Cette opération stratégique est conforme aux ambitions de croissance du Groupe Norbert Dentressangle. Elle permettra de créer un leader européen du secteur du transport et de la logistique avec 2,9 milliards d’euros de chiffre d’affaires combinés en 20062 et 29 200 salariés. .
Le Groupe Norbert Dentressangle confortera ainsi sa position dans 13 pays européens avec une implantation majeure au Royaume-Uni et une plus forte présence notamment au Benelux et dans la péninsule ibérique. Il deviendra un acteur de référence dans tous ses métiers, en particulier dans la distribution à la palette et la logistique des produits surgelés et frais. .
Christian Salvesen est un acteur européen majeur de la logistique et du transport avec une présence au Royaume-Uni, en Irlande, en France, au Benelux et dans la péninsule ibérique, et emploie 14 000 personnes sur un total d’environ 200 sites. Christian Salvesen bénéficie d’un portefeuille de clients de référence dans plusieurs secteurs du marché: l’automobile, l’aéroportuaire, la construction, l’habillement, la grande distribution, l’alimentation et l’industrie. Christian Salvesen a réalisé un chiffre d’affaires annuel au 31 mars 2007 de 899 Md£ (1,3 Md€)3. .
Le nouvel ensemble bénéficiera de la forte complémentarité des deux entreprises tant en termes de métiers que de présence géographique. .
Un Groupe dimensionné aux enjeux du marché européen: .
- Le nouveau groupe deviendra un acteur de référence du marché européen de la logistique et du transport avec un chiffre d'affaires cumulé de 2,9 Md€ pour 20062, réalisés dans 13 pays à travers 390 sites. .
- Ce nouvel ensemble réalisera 57% de son activité en transport routier (1,6 Md€ en 20062 renforçant sa position de leader pan-européen avec la première flotte en propre en Europe (8 000 moteurs et 10 200 remorques). .
- L’activité logistique représentera désormais 43% (1,3 Md€ en 2006)2 du nouvel ensemble, avec près de 4 millions de mètres carrés de surface d’entreposage. .
Des sociétés complémentaires: .
- Christian Salvesen apporte au Groupe Norbert Dentressangle une forte expertise et une position significative en logistique des produits surgelés et frais et en transport de distribution à la palette. .
- La présence de Christian Salvesen en Grande-Bretagne, dans la péninsule ibérique et au Bénélux renforce les fortes positions existantes en France, Italie, Allemagne et en Europe de l’Est du Groupe Norbert Dentressangle. .
Cette opération permettra la création d’un Groupe accédant à la taille critique nécessaire, au sein de l’espace européen, pour offrir les meilleures solutions adaptées aux attentes des clients. .
Le Groupe Norbert Dentressangle dispose d’une longue expérience en matière de croissance externe et de la compétence pour intégrer et développer Christian Salvesen au sein du nouvel ensemble, qui se fondera sur les meilleures pratiques de chacun des groupes. En parallèle, d’importantes synergies de coûts (achats, optimisation des systèmes d’information et des coûts centraux) sont anticipées et évaluées à hauteur de 25 M€ avant frais financiers et impôt sur les sociétés, à partir de 2010. Le Groupe Norbert Dentressangle anticipe que l’opération sera relutive en bénéfice net par action dès la première année, avant éléments exceptionnels liés notamment à la mise en place des synergies. .
Jean-Claude Michel, Président du Directoire du Groupe Norbert Dentressangle a déclaré : « Je suis très heureux de cet accord avec les principaux actionnaires de Christian Salvesen et du soutien de son Conseil d’administration à notre offre. Cette opération, conforme aux ambitions stratégiques définies dans notre business plan, permettra à notre Groupe de devenir un des leaders européens de notre secteur et d’élargir notre gamme de prestations. Je suis persuadé que cette opération sera, pour tous, créatrice de valeur. Nous avons hâte de travailler avec les équipes de Christian Salvesen afin de poursuivre l’amélioration de nos services et répondre toujours mieux aux attentes de nos clients. Je suis confiant dans notre capacité à mener efficacement et rapidement l’intégration de nos deux groupes à caractère familial, références sur leurs marchés, qui partagent les mêmes valeurs.» .
David Fish, Président du Conseil d’Administration de Christian Salvesen a déclaré : « Le Conseil d’Administration de Christian Salvesen recommande l’offre d’acquisition de Groupe Norbert Dentressangle de 92 pence par action. A une prime significative de 79% par rapport au prix du 24 septembre 2007 de 51.5p, nous estimons que le prix offert représente une offre équitable et attractive pour les actionnaires du groupe Christian Salvesen. Christian Salvesen et Groupe Norbert Dentressangle sont deux sociétés fortement complémentaires et toutes deux d’origine familiale, ainsi qu’une culture innovatrice et entrepreneuriale qui a accompagnée leur développement. »
Stewart Oades, CEO de Christian Salvesen a déclaré : «Je suis heureux d’annoncer cet accord entre nos deux groupes pour la formation d’un nouvel ensemble élargi qui disposera d’une plus forte organisation, avec de nouvelles opportunités pour ses employés et ses clients. La combinaison des deux groupes engendrera un acteur de référence du marché du transport et de la logistique, avec une offre élargie de services, une meilleure couverture géographique et un engagement de réunir les meilleurs pratiques des deux entreprises. »
Le présent communiqué n’est pas destiné à être diffusé, en tout ou partie, dans des pays dont la réglementation l’interdit. Il ne constitue pas une offre destinée aux Etats-Unis d’Amérique. Aucun titre ne peut faire l’objet d’une offre aux Etats-Unis d’Amérique sans enregistrement préalable auprès de la Securities and Exchange Commission, sauf dispense. Aucune offre publique ne sera faite aux Etats-Unis d’Amérique.
http://www.norbert-dentressangle.com/upload/GND_annonce_2_octobre_2007_VF.pdf
Croissance externe : Christian Salvesen
Le Groupe Norbert Dentressangle et le Conseil d’Administration de Christian Salvesen plc annoncent aujourd’hui une offre amicale d’acquisition (Scheme of Arrangement) visant la totalité des actions de Christian Salvesen. L’offre, de 92 pence par action payable en numéraire valorise à 254,4M£ (365,1M€)1 100% des actions de Christian Salvesen.
L’offre porte sur la totalité du capital émis et à émettre de Christian Salvesen à 92 pence par action qui représente une prime de 78,6% par rapport au prix de l’action de Christian Salvesen de 51,5 pence au 24 septembre 2007, dernier jour précédant l’annonce d’une offre possible sur Christian Salvesen, et de 58,0% par rapport au cours moyen de Christian Salvesen sur les 3 mois précédant le 24 septembre 2007, soit 58,2 pence par action. .
La transaction sera financée par une combinaison des disponibilités du groupe et une nouvelle ligne de crédit senior consentie par Société Générale de 225 M€. .
Le Groupe Norbert Dentressangle, ou ses conseils, a reçu un engagement de voter en faveur de la transaction à l’audience du tribunal écossais devant statuer sur le Scheme of Arrangement et à l’assemblée générale extraordinaire de Christian Salvesen, de la part des directeurs de Christian Salvesen, des membres de la famille Salvesen, ainsi que de certains autres actionnaires, qui représentent ensemble environ 23 % des actions de Christian Salvesen. .
Cette opération stratégique est conforme aux ambitions de croissance du Groupe Norbert Dentressangle. Elle permettra de créer un leader européen du secteur du transport et de la logistique avec 2,9 milliards d’euros de chiffre d’affaires combinés en 20062 et 29 200 salariés. .
Le Groupe Norbert Dentressangle confortera ainsi sa position dans 13 pays européens avec une implantation majeure au Royaume-Uni et une plus forte présence notamment au Benelux et dans la péninsule ibérique. Il deviendra un acteur de référence dans tous ses métiers, en particulier dans la distribution à la palette et la logistique des produits surgelés et frais. .
Christian Salvesen est un acteur européen majeur de la logistique et du transport avec une présence au Royaume-Uni, en Irlande, en France, au Benelux et dans la péninsule ibérique, et emploie 14 000 personnes sur un total d’environ 200 sites. Christian Salvesen bénéficie d’un portefeuille de clients de référence dans plusieurs secteurs du marché: l’automobile, l’aéroportuaire, la construction, l’habillement, la grande distribution, l’alimentation et l’industrie. Christian Salvesen a réalisé un chiffre d’affaires annuel au 31 mars 2007 de 899 Md£ (1,3 Md€)3. .
Le nouvel ensemble bénéficiera de la forte complémentarité des deux entreprises tant en termes de métiers que de présence géographique. .
Un Groupe dimensionné aux enjeux du marché européen: .
- Le nouveau groupe deviendra un acteur de référence du marché européen de la logistique et du transport avec un chiffre d'affaires cumulé de 2,9 Md€ pour 20062, réalisés dans 13 pays à travers 390 sites. .
- Ce nouvel ensemble réalisera 57% de son activité en transport routier (1,6 Md€ en 20062 renforçant sa position de leader pan-européen avec la première flotte en propre en Europe (8 000 moteurs et 10 200 remorques). .
- L’activité logistique représentera désormais 43% (1,3 Md€ en 2006)2 du nouvel ensemble, avec près de 4 millions de mètres carrés de surface d’entreposage. .
Des sociétés complémentaires: .
- Christian Salvesen apporte au Groupe Norbert Dentressangle une forte expertise et une position significative en logistique des produits surgelés et frais et en transport de distribution à la palette. .
- La présence de Christian Salvesen en Grande-Bretagne, dans la péninsule ibérique et au Bénélux renforce les fortes positions existantes en France, Italie, Allemagne et en Europe de l’Est du Groupe Norbert Dentressangle. .
Cette opération permettra la création d’un Groupe accédant à la taille critique nécessaire, au sein de l’espace européen, pour offrir les meilleures solutions adaptées aux attentes des clients. .
Le Groupe Norbert Dentressangle dispose d’une longue expérience en matière de croissance externe et de la compétence pour intégrer et développer Christian Salvesen au sein du nouvel ensemble, qui se fondera sur les meilleures pratiques de chacun des groupes. En parallèle, d’importantes synergies de coûts (achats, optimisation des systèmes d’information et des coûts centraux) sont anticipées et évaluées à hauteur de 25 M€ avant frais financiers et impôt sur les sociétés, à partir de 2010. Le Groupe Norbert Dentressangle anticipe que l’opération sera relutive en bénéfice net par action dès la première année, avant éléments exceptionnels liés notamment à la mise en place des synergies. .
Jean-Claude Michel, Président du Directoire du Groupe Norbert Dentressangle a déclaré : « Je suis très heureux de cet accord avec les principaux actionnaires de Christian Salvesen et du soutien de son Conseil d’administration à notre offre. Cette opération, conforme aux ambitions stratégiques définies dans notre business plan, permettra à notre Groupe de devenir un des leaders européens de notre secteur et d’élargir notre gamme de prestations. Je suis persuadé que cette opération sera, pour tous, créatrice de valeur. Nous avons hâte de travailler avec les équipes de Christian Salvesen afin de poursuivre l’amélioration de nos services et répondre toujours mieux aux attentes de nos clients. Je suis confiant dans notre capacité à mener efficacement et rapidement l’intégration de nos deux groupes à caractère familial, références sur leurs marchés, qui partagent les mêmes valeurs.» .
David Fish, Président du Conseil d’Administration de Christian Salvesen a déclaré : « Le Conseil d’Administration de Christian Salvesen recommande l’offre d’acquisition de Groupe Norbert Dentressangle de 92 pence par action. A une prime significative de 79% par rapport au prix du 24 septembre 2007 de 51.5p, nous estimons que le prix offert représente une offre équitable et attractive pour les actionnaires du groupe Christian Salvesen. Christian Salvesen et Groupe Norbert Dentressangle sont deux sociétés fortement complémentaires et toutes deux d’origine familiale, ainsi qu’une culture innovatrice et entrepreneuriale qui a accompagnée leur développement. »
Stewart Oades, CEO de Christian Salvesen a déclaré : «Je suis heureux d’annoncer cet accord entre nos deux groupes pour la formation d’un nouvel ensemble élargi qui disposera d’une plus forte organisation, avec de nouvelles opportunités pour ses employés et ses clients. La combinaison des deux groupes engendrera un acteur de référence du marché du transport et de la logistique, avec une offre élargie de services, une meilleure couverture géographique et un engagement de réunir les meilleurs pratiques des deux entreprises. »
Le présent communiqué n’est pas destiné à être diffusé, en tout ou partie, dans des pays dont la réglementation l’interdit. Il ne constitue pas une offre destinée aux Etats-Unis d’Amérique. Aucun titre ne peut faire l’objet d’une offre aux Etats-Unis d’Amérique sans enregistrement préalable auprès de la Securities and Exchange Commission, sauf dispense. Aucune offre publique ne sera faite aux Etats-Unis d’Amérique.
http://www.norbert-dentressangle.com/upload/GND_annonce_2_octobre_2007_VF.pdf